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SWP Calculator

Calculate Systematic Withdrawal Plan returns. See final balance, total withdrawn, and how long your corpus lasts.

⚠️ Not financial advice. Results are illustrative only and should not be used as the basis for any investment, tax, or financial decision. Consult a qualified financial adviser or chartered accountant before acting on any figure shown.

SWP計算機とは？

老後のための SWP 活用

SWP vs 年金

SWP 計算機は、残高で運用を続ける投資から毎月の引出しをシミュレートします。選択した期間終了後に残る元本を示し、期間終了前に元本が枯渇するかどうかも確認できます。

SWP はインドの退職者に標準的な収入戦略です。退職金をバランスファンドやハイブリッドファンド（リターン：8〜10%）に預け、年率 5〜6% を引き出します。うまく設計すれば、元本はインフレ調整後の収入を提供しながら 25〜30 年続けられます。この計算機は元本規模の算定と持続可能な引出し率の選択に役立ちます。

年金は保証された生涯収入を提供しますが、歴史的なリターンは低い（税前 5〜6%）です。投資信託からの SWP はコントロール、より高い期待リターン、そして残余を相続人が受け取れる利点がありますが、規律が必要で、元本が続く間だけ機能します。多くの退職者は、底上げ収入のために年金 30%、アップサイドのために SWP 70% というハイブリッド方式を採用しています。

米国発の 4% ルールは米国市場とインフレの歴史的データから導かれています。インドの投資家向けの同等の安全引出し率は、インドの歴史的株式リターン（Nifty 50 CAGR 約 12%）とより高いインフレ（約 5〜6%）を考慮すると、年率約 5〜6% となります。バランスアドバンテージファンドやハイブリッドファンド（期待リターン 9〜10%）に投資した ₹1 crore の元本から月 ₹50,000（年率 6%）を引き出すと、歴史的に 25〜30 年持続します。SWP 計算機を使ってさまざまなリターン仮定をモデル化してください：₹1 crore の元本で 9% なら月 ₹60,000 を約 28 年間維持できます；7% では約 21 年で枯渇します。

SWP は投資信託の配当（IDCW）オプションと比べて税効率が高いです。各 SWP 引出しは一部解約となり、全額ではなく利益部分のみが課税対象です。12 ヶ月超保有した長期株式ファンドの場合、年間 ₹1.25 lakh 超の利益は 12.5% の長期キャピタルゲイン税（LTCG）で課税されます。配当オプションは同額を分配しますが、2020 年の予算改正後、配当全額がスラブ税率（最大 30%）で課税されます。ほとんどの退職者にとって、同じ月収金額について、グロースプランファンドからの SWP は IDCW 支払いよりも大幅に税効率が高いです。

AMC のポータル（または Kuvera、MFCentral、Zerodha Coin などのアグリゲーター）にログインし、既存の投資信託の保有分を選択してください。「Systematic Withdrawal Plan」を選び、月額と日付を設定します。SWP はほとんどのプラットフォームで月 ₹1,000 から設定できます。大きな退職金の場合、2〜3 のファンド（例：バランスアドバンテージファンドとショートデュレーション債券ファンド）に分散させ、月次引出しタイミングで 1 つのファンドの NAV に完全に依存しないようにしましょう。機関投資家による月末の損益通算解約との重複を避けるため、SWP の日付は月の 15 日以降に設定してください。

よくある質問

What is a SWP (Systematic Withdrawal Plan)?
An SWP is a feature offered by mutual funds that lets you withdraw a fixed amount monthly from your investment, while the remaining balance continues to earn returns. It's the inverse of an SIP and is widely used for retirement income.
How is SWP different from FD interest payout?
FD payouts pay only the interest — your principal is locked in until maturity. SWP withdrawals come from both growth and principal, meaning you can withdraw a higher monthly amount but your corpus eventually depletes if returns can't keep up.
What is the 4% safe withdrawal rate?
A retirement-planning rule of thumb: withdraw 4% of your initial corpus annually (adjusted for inflation), and historically the corpus survives a 30-year retirement at typical equity/debt mixes. For India, given higher returns and inflation, the equivalent rate sits around 5–6%.
How does taxation work on SWP?
Each SWP withdrawal is treated as a redemption. For equity funds: STCG (15%) if held <12 months, LTCG (12.5% above ₹1.25 lakh/yr) if held >12 months. For debt funds (post-April 2023): always slab rate. Only the gain portion of each withdrawal is taxed, not the principal.
When does my corpus run out?
If your monthly withdrawal exceeds the monthly return rate × current corpus, the principal starts depleting. The calculator shows the final balance — if it hits zero before your tenure ends, you've withdrawn more than the corpus could sustain at that return rate.

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